Lufthansa anunció un aumento de capital de 2.140 millones de euros para pagar parte del rescate del gobierno alemán. Todos los detalles
La recapitalización de Lufthansa está en marcha.
El domingo, la principal aerolínea alemana anunció planes para reembolsar los 9.000 millones de euros de préstamos estatales antes de fin de año.
Lufthansa planea recaudar € 2,14 mil millones ($ 2,5 mil millones) a través de una venta de acciones con grandes descuentos. Esta es una cifra menor a la esperada. El 4 de mayo, el consejo de administración de la aerolínea alemana pidió luz verde para una ampliación de capital de hasta 5.500 millones de euros.
El grupo de aerolíneas ofrecerá nuevas acciones a 3,58 euros cada una, menos de la mitad del precio de cierre del viernes de 8,21 euros.
En junio de 2020, el gobierno alemán inició el rescate de Lufthansa, que también incluye a Austrian, Swiss y Brussels Airlines.
“Siempre hemos dejado claro que solo mantendremos el paquete de estabilización durante el tiempo que sea necesario”, dijo el director ejecutivo Carsten Spohr. “Por lo tanto, estamos orgullosos de poder cumplir nuestra promesa y devolver las medidas más rápido de lo planeado originalmente. Ahora podemos centrarnos plenamente en la transformación ulterior del grupo Lufthansa ”, añadió.
Todos los detalles.
EL INCREMENTO DE CAPITAL PROPORCIONADO POR LUFTHANSA
Se emitirán 597,742,822 nuevas acciones (sin valor nominal). El precio de suscripción de 3,58 euros por Acción Nueva corresponde a un descuento del 39,3% sobre el TERP (es decir, el precio teórico tras la desvinculación del derecho de opción relativo a la ampliación de capital social).
EL PERIODO DE SUSCRIPCIÓN
Las nuevas acciones se ofrecerán a los accionistas de la compañía durante el período de suscripción, que se espera que comience el 22 de septiembre de 2021 y finalice el 5 de octubre de 2021.
La transacción está totalmente respaldada por un consorcio de 14 bancos.
EL CONTRATO DE FONDOS DE BALCKROCK
Algunos fondos administrados por BlackRock han firmado un acuerdo de suscripción por un total de 300 millones de euros como parte del aumento de capital, dijo Lufthansa. Además, se han comprometido a ejercer plenamente sus derechos de suscripción. Asimismo, todos los miembros del consejo de administración de la sociedad se han comprometido a participar en la ampliación de capital y al ejercicio íntegro de todos los derechos de suscripción.
INGRESO
En particular, la empresa utilizará los ingresos netos para reembolsar Silent Participation I al Fondo de Estabilización Económica de la República Federal de Alemania (FSE) por un importe de 1.500 millones de euros. Además, tiene la intención de reembolsar íntegramente a Silent Participation II por un importe de 1.000 millones de euros para finales de 2021 y cancelar las cantidades no utilizadas de Silent Participation I para finales de 2021.
“El paquete de estabilización acordado con la ESF ha permitido a Lufthansa proteger los puestos de trabajo de más de 100.000 empleados. Siempre dejamos en claro que solo conservaríamos el paquete durante el tiempo que fuera necesario ”, comentó el director gerente, Carsten Spohr.
PÉRDIDA REDUCIDA
Con la relajación de las restricciones de viaje y el regreso de pasajeros, el grupo registró una pérdida neta para el segundo trimestre de este año de 756 millones de euros frente a los 1.500 millones de euros del año pasado, cuando se interrumpieron los viajes por todo el mundo.
PREVISIONES PARA EL TERCER TRIMESTRE
Lufthansa dijo que, con base en el desempeño operativo en julio y agosto, espera publicar ganancias ajustadas positivas antes de intereses e impuestos en el tercer trimestre.
LA RENOVACIÓN EN CURSO
La empresa todavía está luchando con la reestructuración que ha comenzado a reducir los costos. Esto último resultó en la eliminación de 30.000 de los 140.000 puestos de trabajo.
Como parte del plan de limpieza, la aerolínea dijo que reducirá su flota actual de 800 aviones a 650 para 2023.
EL COMENTARIO DE LOS ANALISTAS
Tras el anuncio de la ampliación de capital, las acciones de Lufthansa subieron un 0,48% hasta los 8.249 euros en la bolsa de Frankfurt no solo porque el importe de la recapitalización es inferior a los 5.000 millones de euros rumoreados, sino porque la maniobra "parece encaminada a refinanciar ayudas estatales". para permitir otros planes de simplificación comercial, a saber, monetizar su negocio de mantenimiento, Technik, y vender el negocio de catering restante, LSG, "según Berenberg", informa MF / Milano Finanza .
“El monto del aumento de capital parece modesto si tiene como objetivo el desapalancamiento hacia un balance de grado de inversión, corresponde aproximadamente al flujo de caja libre esperado para 2022”, agregó Berenberg. “Para UBS, la medida de Lufthansa es perjudicial para las ganancias por acción, pero fortalecerá el balance de la aerolínea. Standard and Poor's, a la luz de la lenta recuperación del tráfico aéreo, espera que la aerolínea despliegue solo el 40% de su capacidad prepandémica este año ”, informa MF .
Esta es una traducción automática de una publicación publicada en StartMag en la URL https://www.startmag.it/smartcity/come-sara-la-ricapitalizzazione-di-lufthansa/ el Mon, 20 Sep 2021 14:11:22 +0000.